Aktien erholen sich im Vorfeld einer Flut von Zinsentscheidungen: Die Märkte schließen sich

(Bloomberg) – Die Aktien stiegen, da sich die Händler auf eine Woche voller Zinsentscheidungen der großen Zentralbanken vorbereiteten. Tesla Inc steht vor einer Rekordgewinnserie, nachdem positive Nachrichten für den Elektroautohersteller bekannt wurden.

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Konsumgüter- und Autoaktien führten den Anstieg in Europa an, während steigende US-Futures auf weitere Vorstöße in den Bullenmarktbereich für den S&P 500-Index hindeuteten. Adidas AG stieg nach einer Hochstufung durch die Analysten von Bernstein, die eine verbesserte Wahrnehmung der deutschen Sportbekleidungsmarke anführten. Die Tesla-Aktien stiegen im vorbörslichen Handel und steuerten auf einen zwölften Tag mit Gewinnen zu. Der Kompressor des Unternehmens führt das Rennen um den Industriestandard in den Vereinigten Staaten an.

Der geschäftige Kalender der Anleger beginnt mit dem US-Inflationsbericht am Dienstag, dem Vorabend der jüngsten geldpolitischen Entscheidung der Federal Reserve. Die Positionierung an den Zinsmärkten deutet darauf hin, dass die Fed die Zinsen erneut anheben wird, wobei dieser Schritt voraussichtlich nächsten Monat und nicht erst am Mittwoch erfolgen wird.

„Das Tempo, mit dem die Leitzinsen steigen, verlangsamt sich oder hört auf, aber das bedeutet nicht, dass der Zinserhöhungszyklus tatsächlich vorbei ist“, sagte Kevin Thousette, Mitglied des Investitionsausschusses bei Carminac Gestion. „Zentralbanken sind auf Wirtschaftsdaten angewiesen, daher müssen wir uns auf verschiedene Szenarien vorbereiten.“

Die Meldungen zu Fusionen und Übernahmen sorgten für einen starken Stimmungsaufschwung an den Aktienmärkten. Novartis AG hat der Übernahme von Chinook Therapeutics Inc. zugestimmt. Für 3,5 Milliarden US-Dollar, um zwei vielversprechende Behandlungen für eine seltene Nierenerkrankung hinzuzufügen. Teck Resources Ltd. sagte: Es nimmt das Angebot von Glencore Plc an, sein Kohlegeschäft gegen Bargeld zu kaufen.

In anderen Deals hat das Schweizer Industrieunternehmen Georg Fischer AG angeboten, den finnischen Sanitärausrüster Aponur Uig zu übernehmen. Mike Ashleys Frasers Group Plc hat eine Beteiligung am Online-Elektronikhändler AO World Plc erworben, während die Thyssenkrupp AG einen seit langem geplanten Börsengang für ihre Wasserstoffsparte Nucera gestartet hat.

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Energieaktien verursachten den größten Rückgang im europäischen Handel, da die Ölpreise ihre Verluste aufgrund anhaltender Bedenken hinsichtlich der Nachfrageaussichten ausweiteten, wie Goldman Sachs Group Inc. Noch einmal ihre Prognosen für den Preis. Auch die Bergbauunternehmen waren schwächer, nachdem der Eisenerzpreis um fast 5 % eingebrochen war und zum ersten Mal seit neun Sitzungen aufgrund von Befürchtungen über eine Schwäche in Chinas Immobilienbranche eingebrochen war.

Die Renditen von Staatsanleihen stiegen sowohl bei der zwei- als auch bei der zehnjährigen Laufzeit um etwa 2 Basispunkte. Die Bloomberg-Dollar-Skala tendierte nach unten.

Während der Konsens darin besteht, dass die Federal Reserve diese Woche eine Pause einlegen wird, sorgten unerwartete Zinserhöhungen der Bank of Canada und der Reserve Bank of Australia letzte Woche für zusätzliche Unsicherheit auf den Märkten. Es wird erwartet, dass die Europäische Zentralbank am Donnerstag ihren Leitzins anhebt und die Bank of Japan wird voraussichtlich am Freitag stillhalten.

Hinzu kommen Bedenken hinsichtlich des Wachstums in China. Die People’s Bank of China wird am Donnerstag Gelegenheit haben, weitere geldpolitische Anreize zu setzen, obwohl die Mehrheit der von Bloomberg befragten Ökonomen noch keine Zinsänderung erwartet.

Der S&P 500 ist seit Oktober um mehr als 20 % gestiegen, ein häufiger Indikator für einen Bullenmarkt, aber die Top-Strategen der Wall Street sind geteilter Meinung darüber, was als nächstes kommt.

Die Strategen von Goldman Sachs gehen davon aus, dass die Gewinne anhalten, da andere Sektoren mit dem starken Anstieg der Technologiewerte mithalten können. Unterdessen verweist Michael Wilson von Morgan Stanley stattdessen auf das Beispiel des Bärenmarktes in den 1940er Jahren, als der S&P 500 um 24 % anstieg, bevor er auf ein neues Tief zurückkehrte.

Hauptereignisse dieser Woche:

• US-Verbraucherpreisindex, Dienstag

• Der Offenmarktausschuss der Federal Reserve beginnt am Dienstag mit einer zweitägigen Sitzung

• Industrieproduktion der Eurozone, Mi

• US-Erzeugerpreisindex, Mittwoch

• FOMC-Zinsentscheidung, Mi

• Der Ölmarktbericht der Internationalen Energieagentur wurde am Mittwoch veröffentlicht

• Sitzung der chinesischen Zentralbank zur Entscheidung über die Zinspolitik für einjährige Kredite am Donnerstag

• China Immobilienpreise, Einzelhandelsumsätze, Industrieproduktion, Donnerstag

• Zinsentscheidung der Europäischen Zentralbank, Donnerstag

• US-Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung, Einzelhandelsumsätze, imperiales verarbeitendes Gewerbe, Unternehmensbestände und Industrieproduktion

• VPI der Eurozone, Freitag

• Zinsentscheidung der Bank of Japan am Freitag

• Verbrauchervertrauen an der American University of Michigan, Freitag

Einige der wichtigsten Bewegungen auf den Märkten:

Shops

• Der Stoxx Europe 600 Index ist um 9:50 Uhr Londoner Zeit um 0,5 % gestiegen.

• S&P 500-Futures stiegen um 0,3 %

• Nasdaq-100-Futures stiegen um 0,5 %.

• Die Futures auf den Dow Jones Industrial Average stiegen um 0,2 %.

• Der MSCI Asia Pacific Index stieg um 0,4 %.

• Der MSCI Emerging Markets Index stieg um 0,2 %.

Währungen

• Der Bloomberg Spot Dollar Index fiel um 0,2 %.

• Der Euro stieg um 0,3 Prozent auf 1,0779 Dollar

• Der japanische Yen stieg um 0,2 % auf 139,18 pro Dollar

• Der externe Yuan blieb mit 7,1499 pro Dollar kaum verändert

• Das britische Pfund stieg um 0,2 Prozent auf 1,2592 Dollar

Digitale Währungen

• Bitcoin fiel um 0,9 Prozent auf 25.894,34 US-Dollar

• Ether fiel um 1,6 % auf 1.742,21 $

Fesseln

• Die Rendite der 10-jährigen Schatzanleihe stieg um 2 Basispunkte auf 3,76 %.

• Deutschlands Rendite 10-jähriger Staatsanleihen steigt um 1 Basispunkt auf 2,39 %

• Die Rendite zehnjähriger britischer Staatsanleihen stieg um fünf Basispunkte auf 4,29 %.

Waren

• Brent-Rohöl fiel um 1,8 Prozent auf 73,42 Dollar pro Barrel

• Spotgold stieg um 0,2 Prozent auf 1.964,36 Dollar pro Unze

Diese Geschichte wurde mit Hilfe von Bloomberg Automation produziert.

– Mit Unterstützung von Tassia Sipahutar.

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