Adanis Angebot von 2,5 Milliarden US-Dollar geht aus der Aktienkrise hervor und wird von Investoren unterstützt

MUMBAI (Reuters) – Der Aktienverkauf von Gautam Adani in Höhe von 2,5 Milliarden US-Dollar war am Dienstag vollständig überzeichnet, als Investoren trotz eines vernichtenden Kurzberichts, der Aktien des Konglomerats des indischen Milliardärs traf, Geld in sein Flaggschiff Adani Enterprises steckten.

Der Verkauf der Aktien ist für Adani von entscheidender Bedeutung, nicht nur, weil er zum Schuldenabbau beitragen wird, sondern weil sein Erfolg als Zeichen des Anlegervertrauens gewertet wird, da das Unternehmen in letzter Zeit vor einer seiner größten geschäftlichen und Reputationsherausforderungen steht.

Der Aufbau eines Rekords von Indiens größtem sekundären Aktienverkauf erhielt am Montag nur 3 % der Gebote, inmitten eines Marktcrashs bei Adani-Aktien in den letzten Tagen. Der Kernteil der Emission war letzte Woche zu 30 % vollständig gezeichnet.

Aber am Dienstag war der gesamte Aktienverkauf vollständig gezeichnet, als institutionelle und ausländische Unternehmensinvestoren Gelder hereinschütteten, während die Beteiligung von Privatanlegern und Mitarbeitern von Adani Enterprises verhalten blieb.

Die Show endet Tage nach Adanis öffentlicher Konfrontation mit Hindenburg Research, die letzte Woche Bedenken hinsichtlich der Nutzung von Steueroasen und „erheblicher Verschuldung“ der Gruppe zitierten. Sie fügte hinzu, dass die Aktien von sieben in „Adani“ notierten Unternehmen aufgrund von „hohen Bewertungen“, wie sie es nannte, einen Rückgang von 85 % verzeichneten.

Dies hat seitdem zu kumulierten Verlusten von 65 Milliarden US-Dollar für Aktien der Adani-Gruppe geführt, die den Bericht als unbegründet bezeichnete.

Unterstützung für den Verkauf von Adani-Aktien kam sogar, als die Hauptaktien bei Rs 2.967 gehandelt wurden, was einem Anstieg von fast 2,5 % entspricht, aber unter dem unteren Ende der Verkaufspreisspanne von Rs 3.112 liegt.

Die Gesamtbruttoverschuldung der Adani-Gruppe stieg im Geschäftsjahr zum 31. März 2022 um 40 % auf 2,2 Billionen Rupien (26,83 Milliarden US-Dollar). In den letzten zehn Jahren habe die Gruppe „ständig losgelassen“, sagte Adani am Sonntag – während er auf Hindenburgs Vorwürfe reagierte.

Hindenburg sagte später, dass „Adanis Antwort unsere Ergebnisse weitgehend bestätigt und unsere Hauptfragen ignoriert hat“.

Al-Adani hatte in den letzten Tagen wiederholt gesagt, dass die Investoren auf seiner Seite seien und die Aktien angesichts wachsender Befürchtungen, dass dies nicht geschehen könnte, weiterhin angeboten würden. Reuters berichtete, dass Banker irgendwann überlegten, die Ausgabepreise anzupassen oder den Verkauf zu verlängern.

Adani sagte sogar, der Hindenburg-Bericht sei ein „kalkulierter Angriff“ auf Indien und seine Institutionen gewesen, während sein Chief Financial Officer den Markteinbruch seiner Aktien mit einem Massaker aus der Kolonialzeit verglich.

Die Nachfrage von Privatanlegern erhielt Gebote im Wert von nur etwa 10 % der für diesen Sektor angebotenen Aktien. Die Daten zeigten, dass die Nachfrage hauptsächlich von ausländischen institutionellen Investoren sowie von Unternehmen kam, die jeweils über eine Million Rupien boten.

Über das Wochenende und bis in den Montag hinein führte Adanis Unternehmen ausführliche Gespräche mit Investmentbankern und institutionellen Anlegern, um Zeichnungen anzuziehen, so zwei Quellen mit direkter Kenntnis der Gespräche.

Abu Dhabi International Holdinggesellschaft (IHC.AD) Sie sagte, sie würde 400 Millionen Dollar in die Veröffentlichung investieren.

Der Hindenburg-Bericht und seine Folgen erregten weltweite Aufmerksamkeit. Adani ist jetzt die achtreichste Person der Welt, von Platz drei auf der Forbes-Liste der Reichen letzte Woche.

Bring mir die Übertragung zurück (ADAI.NS) Es stieg am Dienstag um 1,6%, nachdem es seit dem Hindenburg-Bericht 38% verloren hatte, während die Adani-Häfen und die Sonderwirtschaftszone (APSE.NS) stieg um 3,2 %.

Bring mich zurück zu Total Gas (ADAG.NS) Beim Mindestpreis um 10% geschwächt, während Adani Power (ADAN.NS) Willmar hat mich verurteilt (ADAW.NS) Beide fielen um 5 %.

Der globale Indexherausgeber FTSE Russell sagte am Dienstag, dass er weiterhin öffentlich verfügbare Informationen über die Gruppe, insbesondere von indischen Regulierungsbehörden, überwacht.

Hindenburg sagte in seinem Bericht, dass es US-Anleihen und Derivate, die außerhalb Indiens für die Adani Group gehandelt werden, herabgestuft habe. Auf US-Dollar lautende Anleihen, die am Dienstag von Adani Ports und der Special Economic Zone ausgegeben wurden, setzten ihren Rückgang in der zweiten Woche fort.

(Bericht) von M. Sriram und Chris Thomas; Redaktion von Aditya Kalra, Muralikumar Anantharaman und Alexander Smith

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